Роль Биткоина в развитии безналичной экономики

Глобальная экономика является сферой, от развития которой зависит не только материальное благополучие населения планеты. Это весьма сложный механизм, состоящий из множества взаимосвязанных аспектов и изменение каждого параметра, сколь бы незначительным он не казался, может вызвать непредсказуемые явления, чреватые нежелательными осложнениями.

Неотъемлемой частью современной глобальной системы стандартизации являются средства взаиморасчетов, которые претерпели многочисленные изменения в процессе многовековой эволюции, начав путь в виде обычных предметов, применявшихся для натурального обмена, они переформатировались в металлические монеты и денежные банкноты, инструменты, обеспечивающие определение ценности товаров и услуг.

 Очередной ступенью цикла развития было появление электронных валют, решенных в форме титульных знаков разнообразных систем платежей. Собственно они и стали первым нематериальным активом, предназначенным для удаленных финансовых манипуляций. Хотя их эмиссия и обращение производится путем централизованного управления. И наконец, нашим современникам выпала честь стать свидетелями «рождения» свободных денег, свободных по-настоящему, основанных на децентрализованной эмиссии и механизмах управлении, способных обеспечить настоящую материальную независимость населению планеты и желанное избавление от политики многовекового финансового бесчинства, проводимого со стороны официальных регуляторов и кредитных институтов.

И в том, чтобы убедиться, что это не пустые слова, следует изучить внимательно особенности генерации, функционирования и оборота цифровых денежных единиц, лишенных физического воплощения, являющихся самой дорогостоящей валютой и инвестиционным трендом всех времен и народов.

Институт криптовалют был и остается предметом ожесточенных полемик между поклонниками и противниками становления новых стандартов взаиморасчетов. Но в споре, как известно, рождается истина и рассуждения эти только на руку процессу глобального распространения новому виду активов, присутствие инновационных элементов в котором уже не имеет смысла оспаривать.

Трансформация типичных денег в виртуальный формат не происходила за одни сутки или неделю. Это был весьма нелегки процесс, который осуществлялся в 2 этапа. Выше мы уже упомянули о титульных знаках разных ЭПС (электронные платежные системы). Они были прорывной технологией в свое время, но эмитировались по централизованной схеме. По-настоящему революционными стали цифровые денежные единицы, лишенные физического воплощения, основанные на стандарте децентрализации. Выход работы неизвестного тогда программиста Сатоши Накамото и генерация им же первого, генезисного блока Биткоина, послужили сигналом начало нового, второго этапа развития виртуальных форм взаиморасчетов. Экосистема цифровых активов обросла множеством альткоинов, которые внесли в жизнь наших современников безграничные возможности и отсутствие тотального контроля со стороны официоза. Сегодня о криптовалютах говорят и пишут все. Новости среды цифровых активов всегда актуальны, а рост популярности последних вызвал формирование новой терминологии как экономического, так и финансового уклона.

Все больше обсуждений, в последнюю пору, можно услышать о феномене безналичной экономики, подразумевающей формирование и проведение новой глобальной монетарной политики. В ней к месту будут только виртуальные активы не только в роли основного резервного средства, но и единиц, предназначенных для обычных взаиморасчетов, осуществляемых в удаленном режиме. Взглянув на эти тенденции в призме альткоинов и фидуциарных аналогов последних, можно сразу определить, что Bitcoin и другие цифровые валюты имеют гораздо лучшие шансы продолжить прогрессировать, чем их фиатные коллеги, для которых виртуальная форма существования была и останется неприемлемой.

Развивая логичную цепь рассуждений в данном направлении, можно заметить наличие некоторого несоответствия. Речь о том, что в последнее время предпринимаются попытки выпуска национальных аналогов цифровых активов. Имеется ли в них смысл? Да, они конечно имеют право на существование, но последние, как известно, будут основаны на частной, централизованной версии блокчейна (реестра данных), который, в отличие от оригинальной версии, не будет находиться во всеобщем доступе и имеет централизованный механизм, что уже является неестественным и следует считать нонсенсом, способным свести на нет целесообразность стараний разработчиков подобных нововведений.

Тут мы сталкиваемся с еще одной любопытной деталью. Распространение централизованных версии криптовалют возможно в случае создания соответствующей материальной и технической инфраструктуры и увеличения уровня финансовой подкованности обычных граждан. Интересно, что готовый базис для развития, в этом случае, получат не только официальные, но и другие разновидности частных альтернативные денежные единицы, к категории которых можно причислить Bitcoin и братья его по оружию.

Не стоит пренебрегать еще одним весьма важным аспектом экономического стандарта, основанного на оперировании безналичными активами. Он тесно связан с феноменом ПОПС, или как его еще называют, политикой отрицательных процентных ставок.

Темой сегодняшнего повествования станут вопросы, актуальность которых растет с каждым днем. Разберемся, чем отличается Bitcoin от национальных денежных единиц, принятых в условиях экономики без обращения наличных? Интересно, может ли стандарт ПОПС стимулировать развитие частных цифровых активов, главным среди которых, как уже отмечалось выше, является первая криптовалюта?

Перейдет ли планета на рельсы безналичной экономики?

 Всем известна пословица, гласящая, что все новое является хорошо забытым старым. Может некоторым, и особенно молодежи, покажутся эволюционными кричащие лозунги о необходимости перехода на стандарты безналичных взаиморасчетов, но попытка эта предпринимается не в первый раз. По большому счету безнал — это деньги, но одновременно, они являются противоположностью денежных активов.

Совершим краткий исторический экскурс. Первое изменение стандартов произошло в период, когда был отменен «Золотой стандарт», то есть стоимость бумажных банкнот перестали привязывать к запасам драгоценного металла. Золото, исполнявшее ранее роль безнала и эквивалента определения реальной стоимости ассигнаций (банкнот), превратилось в синоним наличных активов.

Говоря об экономике без наличных, стоит отметить, что в термине не всесторонне отражается процесс изменения типичных стандартов. То есть, подчеркивая трансформацию норм и увеличение использования безнала, не обращается внимания на важный аспект, что в процессе этом безналичные деньги, как и в случае с золотом, становятся обычной наличкой.

Отдельной темой для обсуждения является вопрос, какое участие во всем этом принимают финансово-кредитные институты. Они играют значительную роль в становлении стандартов безналичной экономики, давая физическим деньгам вид записей, заносимых и хранящихся в централизованную базу данных, называемых счетами клиентов. Однако, полное упразднение монет и ассигнации может вызвать потерю этими данными функции безнала, а банковские долги трансформируются в наличные, погашать которые, по определению, не нужно будет ничем.

Мы обсудили централизованную версию перехода на безналичные взаиморасчеты, но интересно, может ли подобное произойти без вмешательства официоза или банков? Конечно, да! Однако сегодня не наблюдается особенной активности в этом вопросе со стороны игроков разного ранга глобального рынка. Скорее всего, со временем безналичные взаиморасчеты станут доминировать над наличными аналогами, но полного искоренения последних ожидать не следует. Ведь трудно представить, например, бабку, продающую на рынке продукты из огорода с терминалом или мобильным телефоном в руке, принимающую в качестве оплаты разные виртуальные активы.

Уместным будет возражение, что цивилизованный мир давно уже оценил возможности и удобство электронной коммерции, но вряд ли следует считать разумным утверждение, что банкноты потеряли всякую ликвидность, продолжая хотя бы редко пользоваться ими при необходимости. Собственно, купюры всегда будут нужны и особенно в сегодняшней действительности. Однако они уже теряют роль доминирующего элемента в глобальных масштабах.

Продолжим наш экскурс, обратив мысленный взор на вторую половину XIX века, эпоху, когда происходило становление финансовых и экономических стандартов, действующих и сегодня. Уже тогда, задолго до упразднения «Золотого стандарта», большая часть финансового оборота обеспечивалась не драгоценным металлом, а специальными знаками, имевшими вид облигаций, разных ценных бумаг, ассигнаций и счетов в кредитных институтах. Изменение взглядов и правил игры происходило благодаря политической воле официоза. Невольно напрашивается аналогия с современностью, и мы видим, что широкое применение банковских транзакций, осуществляемых в удаленном режиме и несостоявшиеся попытки пионеров введения цифровых стандартов наличности, являются отличным примером повторяемости исторических закономерностей. То есть, нельзя утверждать, что, несмотря на первые неудачные попытки, цифровые стандарты взаиморасчетов не развиваются должным образом, но осложнения, вставшие на их пути, как правило, имеют искусственное происхождение, всячески поощряются и одобрены управленцами.

В периоды больших перемен, к каким относится переход от золота к новой формации денег, прозванных кредитными, должно пройти некоторое время, чтобы игроки рынка и простые обыватели стали воспринимать нововведение, как должное, а конкретно, признали новый вид активов чем-то естественным. И это несмотря на наличие фактора политики, проводимой властями.

Биткоин в роли безнала в условиях безналичной экономики

 Криптовалюта Bitcoin, несмотря на виртуальную сущность и отсутствие физического воплощения, и вписывается и не вмещается в обычные стандарты фидуциарных денег. Многие удивлены, как может котироваться на биржах столь высоко актив, представленный всего лишь в виде зашифрованного цифробуквенного кода. Ведь он не обеспечен другими валютами или материальными ценностями и основан на одном доверии участников своей системы. По сути, феномен первой криптовалюты следует считать уникальной попыткой отделения частных денежных знаков от централизованных фидуциарных аналогов.

Понадобилась примерно половина столетия, чтобы отмена «Золотого стандарта» возымела такой эффект. Конечно, записи в децентрализованной базе (блокчейн) являются некоторым подобием банковских данных, но есть огромные различия между ними. При этом не имеет значения, хранится ли копия децентрализованного гроссбуха у Биткоинера. Ведь эта система не является собственностью конкретного человека, общедоступна и не поддается подтасовке информации.

Важно и то, что наличие версии блокчейна, записанной на конкретном носителе информации, не стоит отождествлять с владением виртуальных монет, информация о которых записана в децентрализованном реестре. То есть, криптокапитал, записи о происхождении которого внесены в распределенный реестр и право владения ими конкретным пользователем, являются неоспоримыми сентенциями, но Биткоинер не может быть хозяином Блокчейна и управлять им, изменяя информационную базу.

Биткоин — это свободные деньги, но и свобода эта имеет определенную черту и владельцы криптовалюты должны соблюдать некоторые правила игры. Владельцы цифровых активов неподвластны нежелательному контролю со стороны властей, но вычислительные узлы имеют право отказаться от подтверждения трансферов, осуществляемых владельцем конкретных кошельков. То же самое может сделать и администрация онлайн-ресурса, предоставляющего услуги хранения виртуальных монет.

Блокировка, о которой шла речь выше, не является абсолютной и существуют обходные пути, чем Биткоин выглядит лучше фидуциарных оппонентов, но вопрос состоит в целесообразности таких действий, ведь стоимость подобных транзакций может оказаться невыгодной. Несмотря на отсутствие ограничений внутри пиринговой системы денежных переводов и упразднение института посредничества, при оперировании Bitcoin приходится прибегать к услугам провайдеров и полагаться на активность вычислительных узлов для включения перевода в цепочку блокчейна.

Без некоторой консолидации майнеров и в условиях нарушения определенных стандартов, прописанных в алгоритме, система не может действовать синхронно. А это уже является предпосылкой и некоторым аналогом централизации.

Биткоин — это не только деньги, но и одноименная система денежных переводов, а майнеры, генерирующие блоки, имеют материальный стимул в виде призовых монет, выдаваемых системой. Хотя к ним присовокупляется мизерный комиссионный сбор за включение трансфера в цепь блокчейна. Но до них весьма далеко традиционным финансово-кредитным институтам, операционные расходы которых только растут с каждым годом, благодаря раздутым штатам и налогам.

Вычислительные узлы, в отличие от банков, не сдирающих с пользователей грабительские проценты, заинтересованы в развитии системы и даже после окончания процесса генерации виртуальных монет, они будут получать вполне приличный доход в виде незначительной мзды. На самом деле, к 2140 году, когда будет выпущена последняя монета первой криптовалюты, она станет глобальным и весьма дорогостоящим активом с суточным обращением, измеряемой десятками миллиардами долларов.

Однако тут мы опять встаем перед дилеммой. В отличие от фиата, оперирование цифровыми и банковским активам не является бесплатным удовольствием.  То есть, в новой экономической модели, подразумевающей упразднение наличных средств, необходимо присутствие посредников, хотя и в разных формах. Вопрос только в том, во сколько обходятся их услуги и на этом фоне виртуальные активы выглядят значительно лучше услуг, предлагаемых современными финансово-кредитными институтами.

Безналичная экономика и феномен ПОПС

 Первые попытки перехода на модель экономики без наличных отождествлялись с необходимостью экономии расходов и противодействием теневым финансовым схемам. Однако подобный вариант тотально централизованного контроля прельщал не всех. Но, как и многие начинания, этот стандарт проявил себя несколько иначе и вызывает сегодня ассоциации с институтом ПОПС, который позиционируется в качестве инструмента, необходимого для активации экономики с применением кредитной политики. Падение ставок ниже нуля, как правило, вызывает снижение доли банковских депозитов, заставляя инвесторов тратить их или вкладывать в разные инициативы или уже существующие проекты.

Однако, при этом, как правило, владельцы денег, редко имеют возможность их прямой конвертации в наличные для следующего сбережения в частном порядке, так как, в подобном случае они не переформатируются в должное количество инвестиций. Этим можно объяснить, что ПОПС подразумевает упразднение налички и трансформацию в наличные деньги банковской информации (долговых записей). То есть, владельцам активов придется раскошелиться дважды:

  • За использование денег.
  • За хранение, то есть неиспользование своих сбережений.

Концепция отрицательной процентной ставки, как мзды, взимаемой за простой активов, была сформирована Сильвио Гезеллем, который был ярым противником ростовщичества, основанного на хранении денег банками. Они изымали значительные суммы из обращения и возвращали их на рынок в виде долговых обеспечений, выдаваемых под определенные проценты. Нецелесообразность подобных стандартов обоснована тем, что создается переизбыток в условиях повышения показателей предложения. Как только намечается рост спроса, финансовые институты провоцируют уменьшение денежной массы, находящейся в обращении, что вызывает возникновение экономических бумов, быстро сменяемых глобальными кризисами.

В качестве противовеса господин Гезелль разработал свободные денежные единицы, получившие название Freigeld, подразумевающие постоянную оплату за манипуляции финансовыми активами, называемую демереджем. Он сделал невыгодным простаивание сбережений и стимулировал людей активно применять их в разных целях. С точки зрения экономистов, ПОПС является своеобразной версией демереджа, возведенным в официальный ранг.  

Вариативность котировок Биткоина в условиях безналичной экономики

 Вернемся к Bitcoin и коснемся темы ее дефляционности. Он является таковым, но только в долгосрочной перспективе. Вероятнее всего, эра окончательной стабильности первой криптовалюты наступит после окончания всего цикла генерации виртуальных монет. Предсказуемость и ограниченность эмиссии являются статическими единицами, чего нельзя сказать о впечатляющих показателях курсовых перепадов. Сегодня, прежде всего, это высоковолатильный актив, которому долго предстоит бороться до завоевания стабильного имиджа, достижения и фиксации требуемых показателей.

Стоимость денег Биткоин, как и остальных оппонентов, определяется соответствием предложения и спроса. При этом эмиссию не стоит принимать в роли эквивалента существующей на рынке потребности. Сегодня больше монет находятся на хранении, чем торгуются, а значительная их часть сгорела, став недоступным по причине халатности владельцев, потерявших доступ к своим криптосбережениям. Они не подлежат восстановлению.

Биткоин имеет все шансы уже в обозримом будущем устранить проблему инфляционного налога, но, вероятнее всего, спровоцирует возникновение дефляционного аналога, когда передвижение потоков цифровой валюты будет происходить от продавцов к криптовалютным инвесторам на фоне постоянного увеличения биржевых котировок.

Тут мы столкнулись с еще одним противоречием. Инфляция, как известно, в отличии от дефляции, стимулирует рост экономики. Пропагандируя первую криптовалюту, как альтернативу неограниченного печатания денег властями, стоит уточнить, о какой стране идет речь. В неблагополучных, с экономической точки зрения, территориальных образованиях, девальвация национальных валют принимает необузданный характер и Биткоин выступает не только в качестве денег, но и в роли спасательного круга, позволяющего сберечь и приумножить сбережения гражданам.

Но справедливо ли это утверждение для государств с развитой экономикой? У их населения имеются вызовы и проблемы другого направления, и выглядит нелепо в виде устрашения аргумент, говорящий о неограниченном печатании денег в условиях неудачных попыток ЦБ, направленных для стимулирования инфляционных процессов. И это происходит на фоне разрекламированной политики количественного смягчения.

Биткоин как средство сбережения в условиях безналичной экономики

 Какая судьба предначертана Биткоину? Как выглядят его перспективы в условиях отказа от наличных? Этим вопросам будет посвящена финальная часть нашего  повествования.

Как мы уже отмечали выше, в условиях ПОПС, который стал глобальным стандартом, становится все дороже хранить сбережения в фидуциарных денежных единицах. Отсутствие возможности выгодно их вложить в ценные бумаги, обеспеченные правительствами, наталкивает на некоторые выводы. Доверять капитал частным организациям, по понятным причинам, хотят не все. Стоит ли удивляться факту, что все более популярным становится приобретение за фиаты альтернативных цифровых активов, которые в последнее время ставят немыслимые исторические рекорды. Не отстает от альткоинов  и Биткоин, деньги, положившие начало становлению новых стандартов взаиморасчетов в удаленном режиме.

Несмотря на короткую историю, первая криптовалюта испытала множество взлетов и падений, которые периодично повторяются. Хотя, очередное крутое пике вниз, как правило, плавно переходит в стремительный вираж и Bitcoin, каждый раз улучшает свой прежний рекорд, делая обладателей виртуальных монет богаче прежнего. Особенно они популярны в странах, где пользование фиатными валютами и услугами финансово-кредитных институтов сопряжено с законодательными ограничениями и техническими сложностями.

Первая криптовалюта развивается семимильными шагами, становясь не только все более популярным инвестиционным и спекулятивным активом, но и средством, предназначенным для каждодневных взаиморасчетов, осуществляемых с применением онлайн-стандартов. На фоне принятия Биткоина ритейлом растет его глобальная узнаваемость и становится выше общий уровень финансовой образованности обычных обывателей, начавших воспринимать цифровые активы, как неизбежное. Это очередной этап естественной эволюции денег, основанный на развитии информационно-вычислительных технологий.

Рассуждая о перспективах цифровых активов, следует помнить, что подобные трудности являются сопровождающим элементом становления инновационных стандартов в любой сфере. Ряд преимуществ, таких, как дефляционность, отсутствие ограничений и лимитов при осуществлении трансферов и многие другие достоинства делают Биткоин уникальным финансовым феноменом, способным изменить нашу современность и будущее Земли в лучшую сторону.

В условиях становления экономических стандартов, основанных на безналичных расчетах, владение криптовалютным капиталом станет залогом материальной обеспеченности каждого жителя планеты. Иметь Bitcoin сегодня не только модно, но и выгодно. И если вы хотите стать свободным владельцем свободных денег, приобретайте Биткоины, успев подскочить на последнюю ступень поезда, набирающего обороты, пока еще не поздно.